Тренд – основная тенденция динамики показателя, очищенная от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. Тренды применяются в техническом анализе и позволяют прогнозировать изменение цен на ту или иную продукцию или актив.
Восходящие тренды состоят из последовательно повторяющихся все более высоких вершин
Как определить тренд? Любой тренд состоит из трех основных фаз и двух дополнительных. Такая структура универсальна и характерна для любого рынка и любого актива, основная сложность в том, что продолжительность и амплитуда колебаний цены всегда меняется в зависимости от настроения участников.
Первая: фаза консолидации – инвесторы скупают акции на основе проанализированной информации, направленного движения цены нет, также как и нет определенности у большинства участников, куда пойдет цена.
Вторая: фаза роста – это период восходящего тренда, когда все больше инвесторов начинают покупать акции, на рынке наблюдается рост, временами даже очень активный, внешний информационный фон обычно позитивен в такие моменты. Фаза роста сопровождается небольшими откатами вниз (локальными коррекциями) против глобального тренда.
Третья: пик – максимальная цена акции во время восходящего тренда, выше этого значения цена не поднимается.
Четвертая: фаза консолидации – наступает после того или во время пика, в это время активность инвесторов значительна, так как много людей продают акции, фиксируя прибыль, много покупает – в надежде на дальнейший рост, но явной определенности, куда пойдет цена, у участников нет. Другими словами, покупателям не хватает сил сломить напор продавцов.
Пятая: нисходящий тренд – цены снижаются, потому что, по мнению владельцев акций, они стоят сейчас очень дорого и надо продавать. Этого мнения с каждым днем начинает придерживаться все больше и больше людей, количество продавцов в динамике увеличивается, цены ползут вниз. Снижение цены происходит значительно быстрее, чем рост.
Количество фаз и их протяженность может меняться. Не стоит четко привязываться к структуре 3 волны вверх, 2 вниз, при определении тренда. Что не меняется, так это механика движения рынка: волны роста сопровождают волны падения (откаты) и наоборот.
Тренд считается действующим, пока не дает сигнал о своем развороте. Четкий сигнал – это довольно субъективное понятие, определяется графическим образом. Существуют разные сигналы определения разворота тренда, в разных торговых стратегиях. Графически сигнал возможного разворота тренда наступает в момент, когда цена закрытия свечи становится (ниже или выше – смотря куда пробой) линии тренда.
Когда цена пробивает линию тренда, это не значит, что тренд сразу меняется. Возможно вместо смены тренда, наступит откат или отскок в виде локальной коррекции, и угол наклона тренда изменится.
